БКС онлайн: 8(800)100-55-44
БКС банк: 8(800)500-16-18

Виды инвестиций

По мере накопления денежных средств, у каждого возникает вопрос: как сохранить и приумножить финансы. Наиболее оптимальным способом является инвестирование, размещение каптала для извлечения прибыли в дальнейшем. Современный рынок инвестиций предлагает инвесторам множество вариантов вложений. Любые инвестиции сопряжены с риском, чтобы снизить вероятность крупных потерь, необходимо учитывать их классификацию по определенным признакам.

Виды инвестиций

Классификация по объекту инвестирования

По объекту вложения капитала различают реальные, финансовые и спекулятивные виды инвестиций. Реальные – приобретение активов длительного пользования. Характеризуются надежностью и прямым участием инвесторов в создании или расширении фондов компании. Существуют различные формы подобных инвестиций:

  • основные средства;
  • капремонт;
  • участки земли;
  • авторские права;
  • готовый бизнес.

Финансовые – вложение денег в ценные бумаги, выпущенные предприятием или государством. Также это может быть предоставление кредита или лизинг.

Спекулятивные инвестиции – краткосрочные вложения с целью получить прибыль за счет повышения стоимости. В качестве объекта выступают валюта, драгметаллы, ювелирные изделия или ценные бумаги. Инвестор перепродает актив по новой цене спустя короткий промежуток времени. Главная особенность подобных вложений – высокий уровень риска и доходность.

По целям вложений

Прежде чем инвестировать денежные средства, вкладчик ставит перед собой определенные задачи. Некоторые выбирают материальные фонды в виде зданий, сооружений, а другие – инновационные разработки. Помимо вероятности риска, прибыльности и сроков окупаемости, важную роль играет разделение инвестиций по целям вложений:

  • Прямые. Капитал вкладывают в уже готовый и функционирующий бизнес. Объектами выступают сырьё, оборудование, здания и прочие постройки. Вкладчик получает возможность управлять компанией.
  • Портфельные. Акции и облигации скупаются для создания портфеля без участия в управлении предприятия. Пассивное владение ценными бумагами.
  • Реальные. Денежные средства вкладываются в производство.
  • Нефинансовые. Подразумевают покупку авторских прав на изобретения, товарного знака, и других нематериальных активов.
  • Интеллектуальные. Вид инвестиций, ориентированный на совершенствование и разработку технологий, проведение исследований в науке.

Инвестор выбирает направление деятельности в зависимости от поставленных целей. При желании принимать участие в деятельности фирмы необходимо рассмотреть вариант вложения денег в основной фонд. В таком случае гарантирована доля компании. Если же вкладчик предпочитает совершенствование технологий, то лучше остановиться на вкладе в интеллектуальную собственность.

По форме собственности ресурсов

Данная классификация определяет право владения инвестируемых ресурсов, и отталкивается от того, кто именно вкладывает капитал, выступая источником финансов. В качестве инвестора могут выступать физические лица, юридические лица и государственные ведомства. Учитывая особенности происхождения инвестиций, их разделяют на виды, приведенные ниже:

  • Частные. Финансовые вложения осуществляются гражданами, коммерческими предприятиям. В виде инвестиций выступают личные сбережения, или собственный доход, прибыль.
  • Государственные. Вложения со стороны органов власти из средств регионального или федерального бюджета. В качестве субъекта могут выступать различные Министерства или Центробанк.
  • Иностранные. Данное понятие подразумевает финансы граждан или предприятий, вкладываемые в объекты за пределами страны.
  • Смешанные. Предусматривают одновременное участие нескольких субъектов из указанных категорий.

Проще разобрать виды инвестиций на примере. Министерство экономики открыло аукцион на промышленный завод, который могут приобрести желающие при наличии достаточного капитала. Если на аукционе выигрывает физлицо, то вложения – частные, а если китайская или финская компания, то инвестиции будут считаться иностранными. При совместной покупке несколькими лицами различной формы собственности, получается смешанный вид.

По срокам инвестирования

Любые инвестиции имеют определенный срок действия и возврата вложенных финансов. Исключением являются спекулятивные вложения, которые хранятся и перепродаются по желанию инвестора. Специфика подобных инвестиций не допускает возможности заранее предугадать сроки для выгодной спекуляции валюты или драгоценных металлов. Существуют следующие виды:

  • Краткосрочные, со сроком до 1 года. Решение для тех, кто не планирует ждать прибыль в течение нескольких лет. Примером служат банковские депозиты. Проценты от суммы вклада начисляются уже через пару месяцев.
  • Среднесрочные, со сроком от 1-3х лет. Характеризуются средней степенью риска и доходности.
  • Долгосрочные, срок которых превышает 3 года. Для получения максимальной прибыли необходимо не отзывать капитал несколько лет. В качестве объекта инвестиций выступают инновационные технологии, строительство крупных предприятий, новые сферы бизнеса. Высокая вероятность получения крупной прибыли.

Не всегда краткосрочные вложения обусловлены высокой степенью риска. Многое зависит от других показателей. Иногда, меньший срок гарантирует 100% прибыль, в то время как долгосрочные инвестиции могут не окупиться. Крупные суммы желательно вкладывать в перспективный бизнес с отдаленной прибылью. Объекты: виноделие, производство коньяка и прочее.

По ликвидности

Ликвидность – это свойство активов быть реализованными по выгодной цене за короткий срок. Иными словами, обращаемость вложенного капитала в деньги. Для расчета данного показателя в предприятиях используются программы на основе формул вычисления текущей, быстрой и абсолютной реализуемости. Выделяют следующие виды инвестиций в зависимости от ликвидности:

  • Неликвидные. Сущность подобных вкладов заключается в невозможности перепродать их отдельно от имущественного комплекса.
  • Низколиквидные. Реализация инвестиций возможна не раньше нескольких месяцев.
  • Среднеликвидные. Для конвертации потребуется пару месяцев. Низкая степень риска потери вложенных средств.
  • Высоколиквидные. В виде вложений выступают наиболее выгодные объекты, так как их конвертация происходит очень быстро.

Чем выше ликвидность, тем благоприятнее прогноз для инвестора. Владелец высоколиквидных активов всегда может найти покупателя, готового приобрести по рыночной цене. Примером является вложение средств в различные валюты. Американский доллар и евро – высоколиквидные, в то время как обменять валюту других иностранных государств будет немного сложнее.

По фактору доходности

Главной целью при вложении капитала является получение дохода. Некоторые инвестиции приносят прибыль, превышающую в несколько раз первоначальный вклад, а другие вложения могут быть не принести доход, который спрогнозировал вкладчик. В основе следующей классификации заложена среднерыночная доходность. По сравнению с ней различают виды вложений финансовых средств:

  • Низкодоходные. Показатели прибыли не выше среднего. Например, банковский депозит.
  • Среднедоходные. В качестве активов могут служить акции, драгоценные металлы и другие объекты, которые обеспечат большую прибыль за короткие сроки.
  • Высокодоходные. При таких вложениях наблюдается прямая пропорциональность с риском. Показатели доходности намного выше среднего.
  • Бездоходные. Инвестор не рассчитывает на материальную прибыль. Направляются на социальную, экологическую деятельность.

Последняя разновидность инвестиций играет немаловажную роль в длительном периоде. Капитал направлен на достижение неэкономического эффекта. Отсутствует прямая экономическая выгода. Например, направление финансов на улучшение отношения потребителей к торговой марке, или производителю. Другие виды зависят от среднерыночного уровня доходности, бывают выше и ниже.

По степени риска

Показатели рискованности и прибыльности вложений взаимосвязаны. Обычно, высокий риск обеспечивает высокую доходность. Понятие величина риска подразумевает вероятность получения дохода или потерь. Показатель включает несколько видов, включая финансовые и экономические риски. Виды инвестиций по величине рискованности подразделяются на:

  • Низкорисковые. Доходность около 10-15% годовых. Например банковские депозиты, размещение капитала в недвижимое имущество.
  • Среднерисковые. Потенциальная прибыль 15-30% в год. Сюда относятся различные паевые фонды, ОФБУ. Риск не превышает средние показатели.
  • Высокорисковые. Степень риска начинается от 25%. Вложение капитала в акции основных корпораций, рисковые спекуляции и т.д. Характеризуются ощутимым размером дивидендов.
  • Безрисковые. Полное отсутствие вероятности потери финансов. Гарантия 100% доходности.

Сторонники агрессивной стратегии, нацеленные на получение крупной прибыли, вкладывают средства в активы с высоким риском. Это объясняется тем, что именно подобные вложения обеспечат максимальный доход за относительно недолгий период. Следовательно, наиболее безопасным вариантом является направление средств на объекты с низким риском потерь.

Виды финансовых инвестиций

В зависимости от происхождения капитала

Первоначальный капитал, который вкладывается в активы можно получить несколькими способами. Допускается вложение личных сбережений, взять кредит в банке или же направить уже полученную ранее прибыль. Выбор зависит от наличия свободных финансовых средств. В зависимости от происхождения пользуемых денег, инвестиции бывают:

  • Первичные. Вклад личных средств или займа в первый раз.
  • Реинвестиции. Доход, полученный после первого вложения снова размещается на инвестиционном рынке.
  • Дезинвестиции. Понятие, противоположное инвестициям. Выведение капитала полностью либо частично из проекта.

Сущность последнего вида заключается в изъятии ранее вложенного капитала. Подобная ситуация может случиться при подготовке инвестиционного проекта в связи с неэффективностью предложения, или появлением более современного продукта на рынке. Также можно вывести средства из уже созданного объекта полностью либо частично. Является необратимым процессом.

По способу учета

Инвестиции классифицируются на валовые и чистые. Валовые включают совокупность вложений за отчетный период. Чистые – совокупность валовых инвестиций, исключая амортизационные расходы.

По региональному признаку

Подобная классификация учитывает принадлежность объекта инвестирования к определенному региону. Территориальный признак является не менее значительным при определении типа вклада. Так, инвестировать можно внутри одного региона, страны, государства или за его пределами. Существуют внутренние и внешние инвестиции. Если брать Российскую Федерацию, то вложенный капитал в пределах страны будет внутренним. При инвестировании в иностранные хозяйственные объекты – внешним.

По степени вовлеченности инвестора

Инвестор не всегда может самостоятельно контролировать и управлять вложенными активами. В подобных ситуациях вкладчик обращается за услугой к третьему лицу, который является профессиональным участником инвестиционного рынка. В зависимости от степени вовлеченности вкладчика в процесс управления и отбор активов, инвестиции подразделяются на:

  • Прямые – самостоятельное участие;
  • Косвенные – участие посредников.

От выбора инвестиционного помощника зависит будущая прибыль инвестора. Вначале необходимо провести оценку деятельности трейдера и результаты его работы. Не стоит доверять капитал спекулянтам, работающим на рынке непродолжительный период. Профессионалы способны адекватно оценить риски и ожидаемую прибыль, выбирать наиболее перспективные активы.

По совместимости

Понятие совместимости предполагает зависимость вкладываемых активов. Различают взаимозависимые, независимые и альтернативные инвестиции. Взаимозависимые – вкладываются комплексно с другими объектами. Независимые вложения затрагивают автономные объекты, а альтернативные являются низколиквидными с длительным сроком.

По нацеленности на конкурентность

По конкурентному принципу разделяют пассивные и активные вложения. Пассивные ориентированы на поддержку объекта на текущем уровне. В задачи активных входит быстрое развитие, высокая конкурентоспособность, освоение новых сегментов рынка.

Заключение

В современных условиях каждый человек может стать инвестором вне зависимости от финансовых навыков. Инвестирование является простым и выгодным способом получения прибыли. Все указанные вложения могут принести доход при правильном подходе.